金融风险管理答案2023

第八章测试

1.

一个票面利率为10％，票面价值为100元，还有两年到期的债券其现在的市场价格为多少？(假设现在的市场利率为10％）

A:105．37元 B:99．75元 C:100元 D:98．67元
答案:C
2.假设某金融机构由于市场利率的变化，其资产的市场价值 增加了3．25万元，负债的市场价值增加了5．25万元，则该金融机构的股东权益变化为( )。
A:维持不变 B:增加了2万元 C:减少了2万元 D:无法判断 3.期限为一年，面值为1000元，利率为12％，每半年付息的债券的有效期为( )。
A:0.878年 B:0.971年 C:1年 D:0.2年 4.期限为2年，面值为1 000元的零息债券的有效期为( )。
A:2年 B:1.09年 C:1.78年 D:2.9年 5.债券的票面利率越大，有效期( )。
A:不变 B:越大 C:不确定 D:越小 6.当债券的到期日不断增加时，有效期也增加，但以一个( )速率在增加。
A:递增 B:不变 C:递减 D:不确定 7.（）是指交易双方基于不同货币进行的现金流交换。
A:利率期货 B:利率互换 C:资产转换 D:货币互换 8.（ ）是两个交易对手仅就利息支付进行相互交换，并不涉及本金的交换。
A:利率期货 B:货币互换 C:资产转换 D:利率互换 9.久期可以用来对银行资产负债的利率敏感度进行分析，资产负债久期缺口的绝对值越大，则（ ）
A:银行整体市场价值对利率的敏感度就越高，因而整体的利率风险敞口也越小 B:银行整体市场价值对利率的敏感度就越低，因而整体的利率风险敞口也越小 C:银行整体市场价值对利率的敏感度就越高，因而整体的利率风险敞口也越大 D:银行整体市场价值对利率的敏感度就越低，因而整体的利率风险敞口也越大 10.市场风险管理中的久期缺口同样可以用来评估利率变化对银行某个时期的流动性状况的影响：当久期缺口为（ ）时，如果市场利率下降，流动性也随之减弱；如果市场利率上升，流动性也随之增强。
A:负值 B:零 C:一 D:正值 11.假设某金融机构的1年期利率敏感性资产为20万元，利率敏感性负债为15万元，则利用重定价模型，该金融机构在利率上升1个百分点后(假设资产与负债利率变化相同)，其净利息收入的变化为( )。
A:净利息收入减少0．05万元 B:净利息收入增加0．01万元 C:净利息收入增加0．05万元 D:净利息收入减少0．01万元